為父親準備退休金 大華投等美債15Y＋ 今開放申購

今天是父親節，相較於母親節子女會送禮與一起吃大餐，父親節往往過得較為樸實。若想向任勞任怨「付清」家中開銷的父親表達心意，不妨以最實際的理財工具，放大爸爸的退休金。資產管理業者表示，隨著國人餘命逐年增加，自備退休金的重要性日益明顯，根據歷史經驗顯示，在即將降息的現在買進長天期投資級債，正是適合的時機。

大華投等美債15Y＋（00959B）經理人郭修誠表示，市場利率與債券價格呈反向關係，若市場利率下降1％，債券價格就會依照存續年期等比上揚；也就是說，存續期間越長的債券，價格受到利率的漲跌幅度就越大。舉例而言，若某檔債券的存續期為12年，當利率調降1％時，該檔債券的價格就會上漲約12％。

郭修誠說明，目前市場普遍預期九月即將降息，將對長天期的債券價格相對有利，且根據過去經驗顯示，在降息前進場持有債券，一至三年多為正報酬。他同時指出，觀察在台掛牌的債券ETF近期成交量與規模，十年期以上的商品成長較為明顯，可見不少投資人已提前為降息布局。

郭修誠表示，大華投等美債15Y＋追蹤指數平均存續期為12年，在指數篩選流程中首創精選投等債中票息率前10％的債券，提高投組流動性，也能讓投資人在降息循環時，不僅有資本利得可期，也能有機會領到同類型商品中的較高債息。

展望後市，郭修誠表示，美國7月多個重要經濟數據走低，加上物價指數持續趨緩，九月降息的預期提高，引起債券價格上漲。此外，美國總統大選選情備受關注，共和黨候選人川普的言論讓上半年大漲的美國科技類股受到重創，那斯達克指數與費城半導體指數近兩個月也開始出現回檔，也讓投資人避險情緒再起，現在布局長天期投資等級債，有機會一次兼得價格與債息，長期持有更有利。

大華投等美債15Y＋ 自即日起至14日止，可透過指定券商申購，包含：元大證券、元富證券、中國信託證券、永豐金證券、兆豐證券、第一金證券、國票證券、華南永昌證券、凱基證券、統一證券、群益金鼎證券、新光證券等。每單位發行價10元，申購一張僅需1萬元，讓小資族也能為父親與自己聰明理財。