【時報記者任珮云台北報導】兆豐金(2886)法說會後,歐系外資出具報告給予「賣出」評等,目標價為29.2元。

該外資認為,兆豐銀行的年化ROE從今年H1的12.4%下滑至10月的10.8%,儘管與2017-22年間平均ROE的7.9%相比仍然較高,但相對其他銀行同行的優勢已經縮小。相對地,中信銀和永豐銀在下半年的ROE走升,拉開和同業的優勢。

兆豐金昨天法說也宣布,將啟動了計劃中的3.5億股權募集,據報價為每股新台幣32元,但仍待公司正式公告。所得款項將用於旗下的兆豐產險子公司注資(45億元),其餘部分用於降低控股公司的槓桿。估計約112億元的增資計劃,可將公司的雙重槓桿比率(DLR)降低4個百分點,達到118%。

該外資指出,兆豐銀對Q4貸款增長前景持保守態度。此外,在利率展望方面,管理層認為明年Q2-Q3可能是美聯儲降息的潛在時機。兆豐銀前三季全行平均淨利差約0.995%,較去年同期微增,Q4淨利差的趨勢仍是一個關鍵的關注點。

兆豐銀前三季OBU與海外分行盈餘達108.52億元,年增四成以上,香港分行、新加坡與越南分支據點貢獻都年增一倍以上,整體東南亞地區獲利年增47%,後續海外據點申設也將從廣設據點逐步走向深耕各區業務,聚焦資源投入利基市場。

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