美元高利定存年息8％好誘人？達人試算破解…掌握2個關鍵數字 利息匯差雙賺

美國Fed激進升息年餘，美元高利持續吸金，但近來矽谷銀行 (SVB) 倒閉事件導致美元指數回落，能否危機入市，搶進最後1波美國升息財受關注。理財達人給出2點指引，若以台幣換買美元，買賣時的銀行匯差每0.1元約損失0.3283%；另若台幣兌美元累計升值超過0.242元，匯差足以吃光3個月的利息收入，注意別被短期優惠利率的小利迷惑。

目前包括王道、星展、彰銀等多家銀行的美元優利定存，普遍都有逾4%以上水準，聯邦銀行甚至祭出8%高利搶客，最低百美元入手，上限為2000美元。

雨果在臉書《雨果的投資理財生活觀》發文分享，指出這2年美國升息，時常可以看到銀行推出美元短期的高息定存，如1年期定存利率3.6%時，可以看到有銀行推出限時方案，3個月定存年息最高4.5%，許多人為了賺這4.5%的定存利息，而將台幣換成美元。

然而，兌換外幣會有匯差，以2月18日美元即期匯率為例，銀行賣出價是30.46，買入價為30.36，意思是，要跟銀行用台幣換成美元，每1美元需要用台幣30.46換入，如當下要再換回成台幣，就只能換到30.36台幣，一來一回的匯差是0.1元。

試算一下，0.1元匯差約等於損失0.3283%，而3個月的4.5%優存利率，本金存滿3個月後可以拿到1.125%的利息，假設匯率過了3個月都沒有變，扣掉0.3283%後，實質等於賺到0.7967%的利息。

但是匯率每天變動，不太可能期待定存3個月後還能維持同樣匯率，如果匯率變好，當然可以利息、匯差雙頭賺，但如果變差，賺到的利息可能連匯差都抵銷不了。

雨果表示，3個月利息約等於0.242的匯差，也就是要換回台幣時，若美元匯率低於30.118，匯差就足以吃掉3個月賺到的利息。

美元從30.36變成30.118會很難嗎？從2月8日至18日止的9個工作天中，銀行買入價差就有0.355，從2月18日回查過去3個月的匯率變化，美元買入價從32.14元變成30.36元，跌掉1.78元，跌幅5.54%。

如果高利率定存期滿後，匯率比當初台幣換成美元時還要差，該怎麼辦？其實這也是銀行用高利率吸引你換成美元的目的，通常投資人不會想在這時候將美元換回台幣，於是行員就會推薦他們的美元商品，譬如美元保單與美元計價債券，建議客戶別在這時換回台幣，先用來做其他投資，等匯率變好再換回台幣。

雨果直言，你想要賺銀行的限期優惠定存利息，銀行想賺你購買美元商品的手續費與管理費，且在你換美元時，銀行已先賺一手買賣匯差，所以他認為，若將來沒有美元的使用或投資需求，為短期優惠利率而換外幣風險很高，無須為了小利花時間。