【時報記者張漢綺台北報導】美系電動車廠及大陸車廠訂單穩定,且轉投資連接線廠上河工業營收挹注,加上銅價走跌,亞系外資看好端子廠胡連(6279)前景,維持「買進」評等,目標價為195元,胡連今天盤中股價逆勢力守紅盤。

儘管全球經濟籠罩在通膨升息及消費緊縮陰霾,胡連因汽車客戶訂單強勁,且認列上河工業營收,加上近期銅價相對穩定,讓胡連下半年營運有望擺脫上半年谷底,重回穩定成長。

胡連前8月合併營收為38.88億元,年增26.76%,由於第4季為傳統旺季,胡連表示,第4季營運將略優於第3季,法人預估,胡連全年合併營收應可順利達成63億元目標,創下歷年新高。

在毛利率方面,雖然高單價銅材料一直影響到7月,8月以後毛利率有望回升至30%以上,胡連預估,第4季合併毛利率有望落在36%左右,下半年合併毛利率優於上半年。

亞系外資最新報告表示,胡連7月及8月營收優於我們預期,我們預估今年第4季可望因大陸的需求進一步推升,並預期產品組合將有所改善,加上銅價下跌推高利潤率,我們的第3季及第4季獲利預估高於市場預期27%/5%,並調高2022年/2023年每股盈餘11%/3%,胡連還是我們對大陸持續強勁車市汽車零組件產業首選,維持胡連「買進」評等,目標價由190元上調至195元。

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