【時報記者葉時安台北報導】根據TrendForce調查顯示,2022年第二季DRAM產業營收來到255.9億美元,季增6.5%。其中第二季營收成長的主因來自於部分DRAM供應商出貨位元的增長。雖然PC、mobile DRAM受通膨衝擊大,需求開始走弱,但上半年server DRAM動能維持強勁,帶動三大原廠出貨季增皆達5~10%。

營收方面,三大原廠三星(Samsung)、SK海力士(SK Hynix)、美光(Micron)營收皆有成長,兩家韓系業者合計擁70.9%市占率;而美光受惠伺服器及車用需求,第二季營收達62.7億美元,季增9.7%,為三大廠中漲幅最高者。受到營收增長帶動,各家營業利益率皆小幅增加,三星、SK海力士、美光分別達到50%、43%及41.5%。展望第三季,出於原廠庫存壓力進一步攀升,價格跌幅明顯擴大,而出貨端受到客戶庫存調整的影響難以成長,三家業者營收恐將下跌。

產能規劃方面,三星今年產能持續增加,各廠產能接近滿載;而新廠P3L明年初開始貢獻投片,將優先投產DRAM產品,製程為1alpha nm,將顯著帶動1alpha nm投產比重的提升。SK海力士產能同樣小幅上升,如在韓國的M16廠與大陸的無錫廠;但因M10轉進邏輯產品下,總產能僅些微提升。其M16廠尚有投產空間,但考量到需求展望並不樂觀,預期2023年該廠投片僅小幅增長。美光今年整體投片無新增產能,購買機台的目的是在製程轉進時能維持投片量。同時,美光已在去年下半年導入1alpha nm製程,1beta nm今年底將於日本廠優先投產,待良率提升至一定水準後,預期2023年在台灣廠接續導入量產,屬三大DRAM廠中製程轉進速度最快的廠商。

台廠方面,南亞科(2408)(Nanya)比重較高在於Consumer DRAM,受到封控政策衝擊中國境內需求,出貨量明顯衰退,亦讓整體營收季減14.0%。該公司新廠Fab5A已開始動工,完工時間落在2025年,在新工廠完工以前,預期每年產出僅能微幅增長。力積電(6770)(PSMC)營收計算主要為其自身生產之標準型DRAM產品而不包含DRAM代工業務,DRAM營收成長約21.8%,主要受該公司產能調配影響;隨著代工產能下修,小幅增加自身生產之標準型DRAM,但若加計代工營收則衰退1.0%。華邦電(2344)(Winbond)營收小幅衰退3.3%,主因是網通客戶修正庫存,及電視廠商供貨暫停,造成出貨衰退。目前華邦高雄廠機台組裝中,將全數投產25S nm,下一代製程20nm則預計2023年中量產,預期能有效帶動其營收增長。

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