近期通膨壓力未解,國際股市表現跌多漲少,但陸股表現卻強勁,帶動近一個月大中華與A股基金績效亮眼,新台幣級別全數繳出正報酬,進一步觀察所有海外股票基金新台幣累積型,6月以來績效前十強清一色為陸股相關基金,且漲幅都在1成以上,表現相當亮眼,值得持續關注。

群益中國新機會基金經理人洪玉婷指出,近期陸股表現較其他國際股市強勁,主要反映其疫情趨緩,供應鏈復工復產推進中,以及經濟周期領先歐美,市場信心修復之下,進一步帶動股市反彈。後市大陸財政與貨幣政策持續發力、資金面已見回補,在疫情改善、經濟活動修復、政策支持及資金回流等支持下,有助為陸股表現續提供支撐。

台新中証消費服務領先指數基金葉宇真表示,大陸官方5月開始密集宣布加碼政策,包括貨幣政策降準降息、上海解封復產、財政政策積極作多,政策利多不斷及經濟升溫,陸股發力強勢反彈,表現一枝獨秀。隨疫情逐漸控制,配合政府積極宣布加碼刺激政策,下半年假期拉動消費,經濟景氣第三季落底回升機會高,有望續推升股市上攻。

富蘭克林坦伯頓大中華基金經理人黎邁祺認為,大陸利率下調,相對於美國利率上升,有助利率敏感度較高的長期高成長導向企業,科技股相對美國科技股高度折價是不可持續,且美國有很多利空可能還未完全反應,反觀大陸股價已反應諸多利空,看好科網股股價一波明顯反彈機會。

洪玉婷強調,陸股產業持續關注高景氣確認度的電動車、汽車零組件、新能源相關類股,尤其政策驅動與市場需求增漲,電動車出貨量與滲透率持續提升,可望帶動相關類股表現。及近幾年大陸電價市場改革,分布式光伏投報率提高,帶動產業出貨量成長性加速,表現值得持續關注。

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